通常，技術分析依賴歷史圖表資料來預測最終的未來事件（價格或走勢）。像RSI指標這類的“振盪器”就屬於我們日常基本的技術分析工具。我們知道，振盪指標最強大的功能之一就是識別價格背離的能力。今天，匯商傳媒（Forexpress）將帶你一起探究交易RSI背離模式的技術分析。

什麼是RSI指標？

在瞭解RSI指標之前，我們先對“振盪器”做一個簡短的解釋。振盪器就是在價格極高值和極低值之間波動的指標。它們對識別超買和超賣的市場狀況非常有幫助。

RSI指標也叫“相對強弱指數”，是一個領先的動量指標，用於衡量波動和價格變動的強度。稱之為領先指標主要是因為它的訊號通常出現在價格反轉之前的圖表上。

RSI指標第一次出現是在J。 Welles Wilder Jr。於1978年出版的作品

《技術交易系統新思路》

中。作為振盪指標，它的數值從 0 到 100，透過公式來計算近期價格，以評估股票、債券、期貨或其它資產的超買或超賣情況。

RSI指標的結構

RSI指標由一條在三個區域之間波動的線條組成，該線在 0 和 100 之間波動。

我們從上圖中可以看到：

超賣區（0-30）— 這個區域告訴我們市場有太多做空者（賣家）。

中性區（30-70）— 該區域沒什麼特別之處。

超買區（70-100）— 這個區域告訴我們市場有太多的做多者（買家）。

請注意，這些是指標的預設引數。如果你想要獲得更準確或更敏感的訊號，你可以隨時更改引數，縮小超買和超賣區域，為中性區域留出更大的空間。這將提高訊號的成功率，但會減少你獲得的訊號量。

計算RSI指標

首先，考慮到圖表上的 14 週期，我們預設RSI上的設定引數。因此，我們將在預設RSI設定的情況下解釋RSI公式。

下面就是計算RSI的公式：

其中，CU（n）是n日內收盤漲幅均值（C-收盤價）。CD（n）是n日內收盤跌幅均值（C-收盤價）。平均值是按照下面公式來計算的：

J。 Welles Wilder Jr。用的是平滑移動均線而非指數移動均線來計算平均值。

RSI指標設定

RSI指標的週期設定非常簡單。週期引數用來確定需要將多少資料納入計算中。週期越長，使用的歷史資料越少，指標數值的改變速度越慢。RSI標準週期為14天。

RSI指標訊號

與RSI指標三個區域相比，RSI訊號分為三個基礎的訊號：

1. RSI超買訊號

如果RSI線處於超買區域（70-100），這時表明市場買盤正濃，多頭可能已經精疲力盡。基於這個原因，如果RSI線在70-100區域，這暗示價格可能會出現反轉，給我們一個做空訊號。

2. RSI超賣訊號

與此相反，RSI線位於超賣區域（0-30）意味著賣價意圖很高，空頭可能需要修整。如果RSI線在0-30區域，則給我們一個多頭訊號，暗示價格可能會反轉，出現上漲趨勢。

3. RSI背離訊號

RSI背離是該指標最強大的功能之一。原因是RSI背離比超買或超賣訊號本身更為可靠。通常，RSI背離意味著與價格相比，指標向反方向運動。因此，在價格變動的同時，RSI會提前告訴我們預期方向發生的變化。我們接下來了解下兩種型別的RSI背離。

RSI正向背離

所謂正向RSI背離，就是當價格行為出現較低的低點（LL）和較低的高點（LH）時，而RSI指標則相反— —即更高的高點（HH）和更高的低點（HL）。

價格不斷下跌，而RSI指標開始走高（如下圖）。

上圖顯示，在MT4平臺上RSI出現正向背離。圖表上藍色看跌通道顯示價格下跌— —低點和高點在下降。與此同時，圖表下方的RSI指標創造了更高的高點和更高的低點，並不斷抬升。之後我們可以看到價格出現急劇上漲。

RSI正向背離也稱之為看漲背離。這通常意味著看跌趨勢的結束，價格很可能開始上漲。RSI正向背離為交易者提供了一個以看漲方向交易的良好機會。

RSI負向背離

顧名思義，RSI負向背離與正向背離相反。它適用於價格出現更高的高點（HH）和更高的低點（HL）的看漲趨勢。然而，RSI指標出現較低的高點（LH）和較低的低點（LL）— —即價格上漲，RSI指標下降。

上圖與正向背離相反。價格走勢收於更高的高點和更高的低點，而RSI指標則相反，更低的低點和更低的高點，確認了負背離。結果，我們可以看到價格出現急劇下跌。

RSI負向背離又稱之為“看跌背離”。這樣說的原因是它暗示了即將到來的看跌走勢，你可以透過這個訊號入市做空。

RSI背離交易

接下來我們一起討論一些交易RSI背離的規則。

交易RSI背離模式進入市場

在以RSI背離作為入市切入點，需要在價格走勢和RSI滿足一些條件之後出現：

你需要確定RSI顯示背離。因此，你需要確認RSI線內的高點和低點與價格走勢相反。

確認背離之後，你需要確定價格反轉的存在。並非每個RSI背離都是有效訊號，也有存在一些假訊號。因此，等待實際逆轉的開始，以獲取更準確的交易設定。

在上圖情況下，我們可以將這根大的綠色反轉燭臺視為最終反轉的標誌。

在不同的情況下，這兩個要求在圖表上看起來會有所不同。有時反轉的確認會發生在一根燭臺上，有時，你需要去發現價格的波動和修正去加以確認。

RSI價格背離的止損訂單

在交易RSI背離時，你應該使用止損單，因為你會獲取一些虛假訊號，因此在任何糟糕的交易中及時止損是一個好習慣。

設定止損訂單的好位置是價格反轉時形成處的邊緣。如果是看漲背離，你可以將止損位設定在價格反轉時形成的底部下方。若是看跌背離，那麼你需要尋找頂部，將止損設定在反轉邊緣上方。

下圖是在看漲背離中，止損訂單如何運用的圖表示例。如果我們將大反轉燭臺視為看漲趨勢的開始，那麼止損應該低於反轉時建立的底部。

交易RSI背離模式退出市場

你應該清楚，價格反轉除了會進入一個大趨勢之外，也有可能僅是“衝動性”的短暫逆轉。你需要自己根據圖表上的資訊來判斷何時出場最為合適。當然，只要確認價格對你的交易有利，那就應該繼續。

如果你在圖表上使用了一些額外的技術輔助工具，你交易RSI背離時可能會獲得更為精準的退出訊號。另外，不要忘記你始終可以使用RSI本身的超買/超賣訊號。它可以幫你以更好的方式確定出場點位。

用價格行為交易RSI背離訊號

當你在圖表上找到額外的背離確認方法時，價格行為分析始終是一種很好的技術。你應該使用任何圖表形態來幫助你提高交易的勝率— —趨勢線、通道、圖表形態以及燭臺形態等等。

該策略的邏輯是，確認RSI背離的存在，並將其與價格行為訊號相匹配。然後，只要價格走勢允許你或直到發現相反的RSI訊號，你就應該繼續交易。

記住，止損訂單的運用能保護你的交易賬戶資金。

上圖是澳元/美元（AUD/USD）貨幣對的15分鐘圖表。我們在圖表底部的RSI指標引數為預設值。

本示例以看漲趨勢開始，我們在圖表上使用藍色趨勢線標記了該趨勢。

圖表上的橙色線標誌著價格走勢的頂部和較高的底部。RSI指標上的橙色線條標誌負向背離。

在我們確認RSI背離後，我們可以看到價格嘗試反轉並測試看跌方向的趨勢線。隨後我們看到趨勢線被突破，這是我們需要做空的價格行為訊號。

你的止損訂單正確的設定處應該在價格反轉時建立的頂部上方。我們在圖表上用紅色水平線標記出了止損點。

現在我們遵循價格行為規則來確定退出點位。粉紅色的是看跌趨勢線，價格在下跌過程中遵循了該趨勢。隨後，一根燭臺朝著看漲方向突破了該趨勢線，這表明價格下跌可能結束。這應該是一個不錯的出場點位，若在這裡出場，我們將獲得31點的盈利。

將RSI背離與另一個振盪器相匹配

交易RSI背離的另一個良好策略就是將此訊號與來自另一個領先指標的訊號匹配。在這種情況下，一個很好的振盪器就是隨機指標（KDJ）。

因此，我們將在RSI背離時入場，這是由來自隨機指標的額外訊號確認。然後，我們持有交易頭寸，直到看到以下情況：

來自RSI的相反訊號

或者

與隨機指標相反的背離

請注意，我們剔除了作為退出訊號的隨機指標之超買/超賣功能。這樣做的原因是隨機振盪器比RSI更具有動態性，並且會提供很多虛假訊號。因此，來自隨機指標的超買/超賣訊號並不是一個好的出場指標，因為他們通常會讓你無緣無故地退出市場。

上圖是歐元/美元（EUR/USD）15分鐘圖表。在圖表底部設定了RSI和隨機指標。

請注意，這種情況始於圖表上的看跌趨勢。隨後，RSI和隨機指標都確認了正向背離的存在。這是一個強烈的雙重訊號，我們不能忽視，你可以在圖表上第一個明確表示看漲燭臺上建立多頭交易。

我們可以在價格反轉時建立的底部設定止損訂單。上圖中，可以觀察到價格出現大幅上漲，隨後RSI和隨機指標均出現上升。

隨機指標進入超買區域。然而，這是一個常見的訊號，我們不該將其視為出場的標準。此外，還可以觀察到隨機指標的下一個高點低於前一個，與此同時，價格不斷收於更高的高點。這意味著隨機指標在圖表上給了我們一個負向背離— —即出場的訊號。

總結

本文應該是RSI背離交易的一個簡單指南。到目前為止，你應該知曉，振盪器是交易中最基本的技術分析工具之一，而最受歡迎的振盪指標之一是相對強弱指數（RSI）。在交易RSI背離時，你應該認識到正向和負向背離兩種型別，並根據RSI指標訊號進入/退出市場。此外，RSI背離交易也可結合價格行為和隨機震盪指標等工具或形態相結合匹配，如此交易的成功率會更高。